导读 

BTC区块奖励减半后,加密市场的快速上涨并未如期而至。而近来,主流交易所频频传出负面消息,一定程度上打击了市场的信心与热情。

摘要

专题:交易所群魔乱舞,牛市还有多远?上周,币安旗下CMC公布了最新的交易所排名,币安位列榜首,而其主要竞争对手排名却大幅下降。本周,“币安资金链疑似断裂,超级‘灰犀牛’事件正在抬头”的文章就在各大内容平台疯传,究竟是确有其事,还是竞争对手的回击,有待考证。5月16日,全球最大的加密通证衍生品交易所之一的BitMEX遭到起诉,被指控进行洗钱和敲诈等活动,其BTC期货持仓量和交易量持续下跌,昔日BTC期货龙头地位不保。主流交易所频频传出负面消息,一定程度上打击了市场的信心与热情。

行情:市场小幅波动。本周数字通证总市值为2621.4亿美元,相比上周上涨4.8亿美元,涨幅约0.2%;日均换手率为46%,较上周下降17.9%。BTC现价9182.6美元,周跌幅为1.6%,日均成交量为376亿美元。ETH现价207.17美元,周涨幅为5.9%,日均成交量为144亿美元。本周交易所BTC余额为52.9万个,较上周减少了4535个。交易所ETH余额为1472.1万个,较上周减少101648个。BICS二级行业中,零售电商行业占比明显上升。

产出与热度:BTC、ETH算力下调。BTC本周挖矿难度为15.1T,较上周下降0.96T,日均算力为110.59EH/s,较上周下降18.3EH/s;ETH本周挖矿难度2258,较上周下降70.47,日均算力181.3TH/S,较上周下降0.85TH/S。

行业:区块链成两会热点。至2023年区块链解决方案支出或超过160亿美元;高盛将召开BTC会议,机构或大规模涌入;摩根大通:CBDC将威胁美元霸权。

风险提示:监管政策风险、市场趋势风险

正文   

交易所群魔乱舞,牛市还有多远? 

1.1  交易所乱战

交易所作为加密市场的基础设施,自诞生以来便是兵家必争之地。事实上,无论是传统金融领域或者是加密资产领域,有市场的地方,就有交易的需求,就需要有交易所的存在。

上周,CMC公布了最新的交易所排名,币安位列榜首,而其主要竞争对手排名却大幅下降。排名靠前可以提升交易所品牌知名度,从而吸引更多新客户。新客户不仅会带来交易费收入,还能增加交易所的交易额,使交易所在排名上变得更高,并再次吸引更多客户,形成一种良性循环。

本周,“币安资金链疑似断裂,超级‘灰犀牛’事件正在抬头”的文章在各大内容平台疯传,文章以“巨大理财池高上限埋下无法兑付的巨雷、年利润数据水分大、急剧扩张后遗留财务风险、挪用用户的数字通证进行投票”等理由,认为币安正在酝酿“灰犀牛”事件,引发投资者对币安的怀疑和不信任。

究竟是确有其事,还是竞争对手对于上周CMC排名事件予以的回击,有待考证。但主流交易所之间的明争暗斗,是不争的事实。

1.2  BitMEX迎多事之秋

5月16日,全球最大的加密通证衍生品交易所之一的BitMEX遭到起诉,该交易所被指控参与了许多非法加密通证活动。

指控来自于BMA LLC,该公司向美国加利福尼亚北区地方法院提起的一项重大新诉讼中提及了BitMEX交易所许多问题。BitMEX母公司HDR Global Trading以及该公司高管被指控从事多种犯罪活动,包括敲诈勒索、洗钱、电汇欺诈和经营无牌汇款业务等。

早在2019年7月,BitMEX就曾受到了美国商品期货交易委员会(CFTC)的多次调查,调查的核心在于BitMEX是否违法向美国用户提供交易服务,及大规模洗钱行为。随后,BitMEX交易量大幅下跌,冷钱包出现大量提币行为,疑似平台高管跑路。而BitMEX平台CEO目前也属于失联状态,个人社交账号也停止了更新。

在经历3月12日加密市场历史性崩盘后,一种观点是,BitMEX的一系列清算可能加剧了此轮暴跌。3月12日,BTC价格出现暴跌,BitMEX清算了价值10亿美元的多头合约,导致了连环爆仓,使得BTC价格继续下跌。此轮饱受争议的抛售后,BitMEX上的BTC持有量在两周内减少了25% 。

最近,BitMEX交易所遭遇了两次分布式拒绝服务(DDoS)攻击,导致服务器宕机。除此之外,因为BitMEX系统存在漏洞,导致约30000个电子邮箱地址被盗。

BTC区块奖励减半后,加密市场的快速上涨并未如期而至。近期,主流交易所频频传出负面消息,一定程度上也打击了市场的信心与热情。

目前,加密市场仍处于发展早期阶段,因为缺乏监管,导致乱象丛生。对主流交易所而言,最重要的是完善交易系统,提高用户体验,避免恶性竞争,只有这样才能与行业共同发展。

2行情:市场小幅波动

2.1  整体行情:市场小幅波动

本周ChaiNext数字资产100指数收于812.68点,上涨0.2%。ChaiNext数字资产100X指数收于2026.67点,上涨4.5%。

本周数字通证总市值为2621.4亿美元,相比上周上涨4.8亿美元,涨幅约0.2%。

数字通证市场日均成交量为1228.6亿美元,较上周下降24.9%,日均换手率为46%,较上周下降17.9%。

本周交易所BTC余额为52.9万个,较上周减少了4535个。交易所ETH余额为1472.1万个,较上周减少101648个。

USDT市值为88.2亿美元,与上周持平,USDT相对美元溢价率上升。

2.2  核心通证:ETH涨幅明显

BTC现价9182.6美元,周跌幅为1.6%,月涨幅为29%。日均成交量为376亿美元,日均换手率为21.6%。

ETH现价207.17美元,周涨幅为5.9%,月涨幅为13.5%。日均成交量为144亿美元,日均换手率62.4%。

EOS现价2.6美元,周涨幅为0.4%,月跌幅为0.8%。日均成交量为28.5亿美元,日均换手率118.1%。

BCH现价234.5美元,周跌幅为0.4%,月涨幅为0.5%。日均成交量为29.2亿美元,日均换手率66.3%。

本周主要通证月波动率基本持平,价格波动降小。

2.3  BICS行业:零售电商行业占比明显上升

在市值排名前五位的BICS(Blockchain Industry Classification Standard,区块链行业分类标准)二级行业中,零售电商行业占比明显上升;非银金融行业市值占比显著下降。

本周通证数量增长较为明显的BICS二级行业为医疗保健、项目服务,下降较为明显的有非银金融、零售电商。

2.4  市场观点:BTC重回8800美元,市场震荡下行

本周,BTC持续震荡下行,跌破9200支撑点后,重回8800美元一线。从4小时级别图上看,BTC维持低水平运行,连续3根阴线或确立了BTC短期的走势,9000美元上方的压制也比较明显,短期或难以形成反转走势。

市场震荡,仍需注意控制仓位。BTC已完成减半,近期的震荡行情为投资者提供了更加合适的价格,当前仍不失为投资BTC等数字资产的较好时机,长期持币者可考虑定投或逢低买入。

3产出与热度:BTC、ETH算力下调

BTC、ETH算力下调。BTC本周挖矿难度为15.1T,较上周下降0.96T,日均算力为110.59EH/s,较上周下降18.3EH/s;ETH本周挖矿难度2258,较上周下降70.47,日均算力181.3TH/S,较上周下降0.85TH/S。

本周,Google Trends统计的Bitcoin词条搜索热度为15, Ethereum词条搜索热度为13。

4行业要闻:区块链成两会热点

4.1 至2023年区块链解决方案支出或超过160亿美元    

据福布斯5月25日消息,根据CB Insights的数据,到2023年,在区块链解决方案上的支出将超过160亿美元。数据表明区块链在58个行业上具有无限的潜力。如果采用区块链技术,数字银行、供应链、健身、资产管理这四个行业可能会发生重大变化。

4.2 高盛将召开BTC会议,机构或大规模涌入

The Block的Mike Dudas在本周五透露,跨国投资银行巨头高盛将在5月27日为其客户举办BTC电话会议。一位关于加密通证领域机构趋势的评论员说,此次电话会议的存在确认了银行客户对BTC的真正需求。

4.3 摩根大通:CBDC将威胁美元霸权

摩根大通认为, CBDC可能会对美元的全球霸权构成威胁。根据彭博社报道的一份报告,摩根大通首席美国经济学家声称:“没有哪个国家比美国更容易因CBDC的破坏性潜力而遭受损失。”区块链削弱了美国在贸易融资方面的主导地位。

附注:

因一些原因,本文中的一些名词标注并不是十分精准,主要如:通证、数字通证、数字currency、货币、token、Crowdsale等,读者如有疑问,可来电来函共同探讨。

报告原文请见【通证通研究】发布的研究报告:《交易所群魔乱舞,牛市还有多远?——区块链周报 200524》

来源:通证通研究